旺季不旺，消費下行，農(nóng)機(jī)行業(yè)回歸仍待時日

　　農(nóng)機(jī)行業(yè)素有“金九銀十”的說法，9月份可以稱得上一年中銷售最旺的月份，然而，今年9月份，農(nóng)機(jī)市場表現(xiàn)依然差強(qiáng)人意，雖然同比銷售總量有所提升，但是離人們的預(yù)期相差深遠(yuǎn)，除了畜牧機(jī)械表現(xiàn)尚算過眼之外，其他品類無一出現(xiàn)火爆的銷售局面，農(nóng)機(jī)市場到底怎么了？

　　今年以來，“去杠桿”和“貿(mào)易摩擦”成為了影響經(jīng)濟(jì)增長最重要的兩個變量，受此影響，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展整體趨穩(wěn)回調(diào)明顯，GDP增速保持6%-7%左右成為了發(fā)展常態(tài)。與之同步，中國工業(yè)增速也從兩位數(shù)跌到了一位數(shù)，且遠(yuǎn)未達(dá)預(yù)期。具體到農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)而言，今年更是市場持續(xù)下探的考驗之年，下行壓力直逼存亡，一眾農(nóng)機(jī)企業(yè)舉步維艱。從辯證的角度分析，行業(yè)升降起伏在所難免，可是，自2015年至今，農(nóng)機(jī)行業(yè)經(jīng)歷了連續(xù)的調(diào)整，占據(jù)了產(chǎn)業(yè)過60%的傳統(tǒng)品類頹勢不減，新興品類勃興速度并未達(dá)到業(yè)內(nèi)期盼的預(yù)期，此時，信心變得至關(guān)重要。
 

　　農(nóng)機(jī)行業(yè)何時重新回歸到正常積極的發(fā)展軌道？這是值得大家深入思考的大課題，就目前形勢而言，仍需時日。

　　01需求不足非低速原因。

　　從本質(zhì)上看，去杠桿是供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容，是轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的關(guān)鍵一環(huán)，其中有兩個概念性的東西必須弄明白，一是，什么是去杠桿？用最通俗的話解釋，一方面要縮緊信貸，減少負(fù)債(借錢辦事)，與此同時要加緊負(fù)債催收(已經(jīng)貸了款的趕緊還貸)。二是，為什么要去杠桿？相關(guān)機(jī)構(gòu)分析，2017年我國GDP總量是82萬億元，乘以250%就是我們整個社會的負(fù)債，差不多210萬億元，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過國際紅色警戒線，有人推算過，杠桿率超過GDP總量270%，將會引爆一場金融風(fēng)險，導(dǎo)致國內(nèi)經(jīng)濟(jì)最少倒退5-10年，所以要去杠桿，以防止債務(wù)危機(jī)導(dǎo)致金融危機(jī)。長期而言，金融去杠桿可以有效促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展從依賴投資、增加貨幣投放和信用擴(kuò)張轉(zhuǎn)向以供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為主線、依靠創(chuàng)新推動新舊動能轉(zhuǎn)換和結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級。但是在短期內(nèi)，去杠桿會使資金面承壓，有可能帶動金融市場和實體經(jīng)濟(jì)利率上行，加大經(jīng)濟(jì)下行壓力。

　　由此看來，今年國內(nèi)經(jīng)濟(jì)運行態(tài)勢趨緩并不足為奇，按照經(jīng)濟(jì)學(xué)家許小年的判斷，經(jīng)過改革開放40年，中國經(jīng)濟(jì)現(xiàn)在已經(jīng)進(jìn)入了后工業(yè)化時代，工業(yè)化基本上完成了，資本積累的速度大大放慢，這并不是我們傳統(tǒng)上理解的國內(nèi)需求不足，需要宏觀政策刺激等。他判斷，一位數(shù)的固定資產(chǎn)投資增長將成為常態(tài)，將成為在后工業(yè)化時期的標(biāo)準(zhǔn)數(shù)據(jù)，它就是這個增長速度。

　　話歸正題，就國內(nèi)農(nóng)機(jī)工業(yè)產(chǎn)業(yè)而言，目前，經(jīng)過十余年的高速發(fā)展，整個行業(yè)體量已經(jīng)達(dá)到了全球的規(guī)模，超速發(fā)展的也已發(fā)了許多不和諧的詬病，比如供需不同步、低端產(chǎn)能過剩、產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重、高端產(chǎn)品開發(fā)不足、技術(shù)工藝滯后等。連續(xù)幾年，國內(nèi)農(nóng)機(jī)市場傳統(tǒng)品類和特需小眾品類間的調(diào)整不斷深入，尤其是今年，令人感受至深的一點，就是過剩飽和且同質(zhì)化產(chǎn)品持續(xù)下行體量遠(yuǎn)大于小眾上升產(chǎn)品體量，形成的沖擊力令業(yè)內(nèi)感受到巨大下行壓力。按照人們的常規(guī)思維，習(xí)慣于把市場不好的原因歸咎于“需求不足”，其實，從農(nóng)機(jī)行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析，需求和供給之間的不協(xié)調(diào)、不同步、不滿足才是關(guān)鍵原因，也就是所說的“有效需求”進(jìn)入調(diào)整期，只有市場上的總供給量與總需求量達(dá)到均衡水平，市場上的資源利用率才能達(dá)到水平。

　　延伸開來，國內(nèi)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)中以中小馬力拖拉機(jī)為代表的動力機(jī)械，以小麥、水稻、玉米等為對象的聯(lián)合收獲機(jī)械，以低端性能為代表的單缸小四輪、農(nóng)用三輪車等，都屬于農(nóng)機(jī)行業(yè)的傳統(tǒng)品類，在國內(nèi)農(nóng)機(jī)市場2004年補(bǔ)貼實施以來的“黃金十年”快速發(fā)展背景下，傳統(tǒng)品類產(chǎn)品總量急速膨脹，諸多產(chǎn)能重復(fù)投入，已經(jīng)出現(xiàn)了范圍內(nèi)的嚴(yán)重飽和，“供大于求”勢必導(dǎo)致市場進(jìn)入盤存和調(diào)整期。而反觀在高端產(chǎn)品制造領(lǐng)域，諸如400馬力以上超大型拖拉機(jī)、大型采棉機(jī)、大型青貯機(jī)、高端糧食加工機(jī)械、高密度打捆機(jī)等等，國內(nèi)市場嚴(yán)重依賴進(jìn)口。國內(nèi)整體農(nóng)機(jī)制造體量全球，但是總體競爭力和利潤附加值并不高，而且在諸多核心部件上仍受制于人，國內(nèi)加工工藝、技術(shù)突破上欠缺很大。在這種背景下，農(nóng)機(jī)行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整已經(jīng)關(guān)乎行業(yè)是否能夠可持續(xù)發(fā)展，自2015年開始，傳統(tǒng)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)進(jìn)入了趨緩發(fā)展階段，市場自我修復(fù)功能正在深入，行業(yè)趨弱發(fā)展也可以理解為在協(xié)調(diào)供需不同步的矛盾，在積蓄力量，為后續(xù)發(fā)展夯實基礎(chǔ)。

　　02消費不振是多重因素使然。

　　有關(guān)機(jī)構(gòu)對統(tǒng)計局9月14日公布的8月經(jīng)濟(jì)主要數(shù)據(jù)做了分析，指出，反映消費重要指標(biāo)的社會消費品零售總額同比增長9.0%，這意味著進(jìn)入2018年以來，社會消費品零售總額同比增幅僅在3月份實現(xiàn)了10.1%的兩位數(shù)增長，此外，增幅全都在個位數(shù)(1-2月合并統(tǒng)計)。這樣的情況是非常罕見的，自2004年以來，社會消費品零售總額月度同比基本都保持了兩位數(shù)以上的增長，年內(nèi)偶爾某月會出現(xiàn)個位數(shù)增長，也僅有2017年出現(xiàn)了兩次。而進(jìn)入2018年情況則發(fā)生大逆轉(zhuǎn)，社會消費品零售總額月度同比增長僅在3月份實現(xiàn)了兩位數(shù)以上的增長，但也只有10.1%，其余時間全部是個位數(shù)增長。也就是說，在14年之后，社會消費品零售總額月度同比增幅再度開始呈現(xiàn)連續(xù)的個位數(shù)增長，實際結(jié)果遠(yuǎn)不及預(yù)期。

　　消費是拉動經(jīng)濟(jì)的“三駕馬車”之一，作用巨大，如果內(nèi)需出現(xiàn)滑坡，經(jīng)濟(jì)增長會面臨較大的下行壓力。有經(jīng)濟(jì)專家指出，目前有三個變化要引起重視，一是中產(chǎn)階層的消費行為變化、消費能力減弱；二是目前企業(yè)本身的獲利空間、特別是未來的獲利空間在急劇收縮；三是政府所主導(dǎo)的一些投資項目在急劇下滑，在這條產(chǎn)業(yè)鏈條上的大量中小企業(yè)資金上受到影響。

　　回到農(nóng)機(jī)行業(yè)，自2014年開始，年度市場規(guī)模開始跌落至個位數(shù)區(qū)間，市場風(fēng)向發(fā)生了逆轉(zhuǎn)性變化，規(guī)模增幅逐年趨緩，今年以來，這種趨弱運行形勢愈加明顯。細(xì)細(xì)分析，農(nóng)機(jī)行業(yè)消費不振，除了與產(chǎn)業(yè)本身存在諸多短板和不足之外，與其相關(guān)多方因素也是關(guān)系重大，其中有三點不得不說：點是，種地成本高，糧價不穩(wěn)，國內(nèi)農(nóng)業(yè)經(jīng)營領(lǐng)域出現(xiàn)“雷聲大雨點小”現(xiàn)象。按常理，人們消費必定是量入為出，也就是大家的收入水平?jīng)Q定其消費能力，目前，國內(nèi)農(nóng)民所大面積從事的糧食種植，整體收益在種植成本居高、糧價不穩(wěn)等因素影響下長期不達(dá)預(yù)期，從而導(dǎo)致農(nóng)民對農(nóng)業(yè)經(jīng)營積極性減退，農(nóng)機(jī)作業(yè)基礎(chǔ)不穩(wěn)，對行業(yè)影響可想而知。第二點是，傳統(tǒng)農(nóng)機(jī)產(chǎn)品存量大，機(jī)手收益下降，經(jīng)營價值取向發(fā)生變化。近年來，隨著農(nóng)機(jī)產(chǎn)品社會保有量增加，農(nóng)機(jī)作業(yè)周期在縮短，以盈利為主要目的的跨區(qū)作業(yè)逐步減少，機(jī)手收益明顯下降，投資農(nóng)機(jī)熱度出現(xiàn)降溫。第三點是，傳統(tǒng)品類齊跌，農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈集體觀望情緒嚴(yán)重，信心不足，投資積極性受挫。越是行業(yè)不景氣，產(chǎn)業(yè)相關(guān)鏈條資源觀望情緒越嚴(yán)重，整個產(chǎn)業(yè)投資信心尤為不足，也就是說，當(dāng)前產(chǎn)業(yè)頹勢盡顯、增速放緩的趨勢仍在繼續(xù)。

　　03由大變強(qiáng)需追趕的差距不小。

　　時下，正在推行的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性變革采取了“三去一降一補(bǔ)”的目標(biāo)導(dǎo)向，就是要通過多種手段解決產(chǎn)能過剩、庫存高起、杠桿偏高、成本過高、短板突出等結(jié)構(gòu)性問題。在市場經(jīng)濟(jì)的大環(huán)境下，行政手段干預(yù)正越來越多地轉(zhuǎn)化為市場導(dǎo)向，讓市場需求和和市場變革說了算。
 

　　眾所周知，我國農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)規(guī)模2012年已經(jīng)成為了全球，但是，大而不強(qiáng)的弊病一直困擾了產(chǎn)業(yè)進(jìn)步和升級。在很多人眼里，農(nóng)機(jī)裝備產(chǎn)業(yè)不及高鐵、汽車等屬于高大上的產(chǎn)品，其實這種認(rèn)識有失偏頗，縱觀全球一線品牌的高端農(nóng)機(jī)產(chǎn)品，不比任何一種機(jī)械的技術(shù)復(fù)雜程度低。目前，國內(nèi)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)不僅在大型化、智能化、高端產(chǎn)品嚴(yán)重依賴進(jìn)口，而且在關(guān)鍵核心部件上依賴進(jìn)口，同時在核心技術(shù)、材料加工工藝及裝配工藝等環(huán)節(jié)尚有諸多壁壘未突破，國內(nèi)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)由大變強(qiáng)絕不是一蹴而就的事情。

　　具體來看，有三個關(guān)鍵點亟需破解并快速升級。一是，產(chǎn)業(yè)格局亟需優(yōu)化。就目前的農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)格局而言，國內(nèi)資源分布分散嚴(yán)重，叫得上名的農(nóng)機(jī)制造品牌超過2500家，這么大的體量，整體水平嚴(yán)重參差不齊，相互間惡性競爭不斷，產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重，任何一種產(chǎn)品推出都很快就出現(xiàn)了模仿者、抄襲者，價格惡戰(zhàn)屢見不鮮，而反觀全球一線品牌，全球五大農(nóng)機(jī)巨頭約翰迪爾、凱斯紐荷蘭、愛科、久保田與克拉斯中前三家企業(yè)2015年收入總額與我國當(dāng)時2319家規(guī)模以上農(nóng)機(jī)企業(yè)收入相當(dāng)，中國市場是這些企業(yè)的主要貿(mào)易對象，由此可見，國內(nèi)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)布局嚴(yán)重不合理，遍地開花似的布局造成資源重復(fù)投入，“散兵游勇”必須規(guī)范成正規(guī)編制的武裝力量，否則，國內(nèi)農(nóng)機(jī)制造品牌要么競爭而死，要么被歐美企業(yè)并購，國內(nèi)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)發(fā)展就會遭遇巨大瓶頸。

　　二是，技術(shù)工藝和產(chǎn)品質(zhì)量控制需突破升級。在白熱化的競爭格局下，農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)浮躁心態(tài)蔓延，企業(yè)間互挖墻腳、互挖人才導(dǎo)致技術(shù)工藝開發(fā)“山窮水盡”，新工藝、新材料、新產(chǎn)品研發(fā)投入嚴(yán)重不足，國內(nèi)農(nóng)機(jī)制造的競爭力越來越低，高端產(chǎn)品和核心部件依賴進(jìn)口、核心技術(shù)突破不了，在產(chǎn)品制造上，大部分企業(yè)更是唯低成本為目標(biāo)，而且質(zhì)量過程控制手段匱乏，粗制濫造層出不窮，整個農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)軟實力建設(shè)也是到了懸崖邊上。

　　三是，品牌經(jīng)營理念需要糾偏。前幾年有學(xué)者做了統(tǒng)計，日本超過100年的長壽企業(yè)有20000多家，壽命超過200年的日本企業(yè)有3000多家；在德國、法國，也都有將近1000家；美國盡管自獨立以來才200多年歷史，但美國百年的企業(yè)也有1000多家。相對而言，中國企業(yè)中超過150年壽命的大概不到10家。同出一轍，國內(nèi)農(nóng)機(jī)產(chǎn)業(yè)內(nèi)品牌意識淡薄也是難解之題，在當(dāng)前的農(nóng)機(jī)市場形勢下，傳統(tǒng)品類整體銷量出現(xiàn)大幅下滑，眾多企業(yè)面臨著生存和發(fā)展的嚴(yán)峻考驗，尤其是規(guī)模和實力較小的企業(yè)，往往就會采取最直接的競爭方式——降價，如果企業(yè)做得不掙錢了，賣到成本以下了，賠錢賠不起不干了，那算是有良心的企業(yè)家！而現(xiàn)在好多企業(yè)他把價格降下來以后他也可以干，不是他有錢賠，而是他可以偷工減料！干一段時間掙一把錢，再換個牌子，最終吃虧的是用戶，是跟隨其進(jìn)入低價競爭的其他同行，此種經(jīng)營模式，談何品牌？
 

　　所有產(chǎn)業(yè)調(diào)整都有相似之處，但也不會是簡單的重復(fù)。在當(dāng)前的市場形勢下，農(nóng)機(jī)行業(yè)轉(zhuǎn)型仍在繼續(xù)，整體消費下行的壓力仍在不斷加大，可以推斷，接下來的2019、2020兩年仍是行業(yè)盤整期，趨弱態(tài)勢仍會繼續(xù)，這種情況下，農(nóng)機(jī)企業(yè)出路只有一條，那就是順勢而為、創(chuàng)新突破，在經(jīng)歷重重考驗中積蓄力量，共同推動產(chǎn)業(yè)升級，創(chuàng)造出新的、更大的競爭優(yōu)勢。